تحلیل ریزش دو روزه بورس؛ آیا اوج اصلاح قیمت فرا رسیده و زمان خروج سرمایه است؟

در پی نوسانات منفی شاخص در دو روز گذشته، یک فعال بازار سرمایه با رد احتمال وقوع ریزش‌های سنگین‌تر در روزهای آینده، اظهار داشت: با توجه به اینکه بازار در روزهای اخیر افت قابل توجهی را تجربه کرده و به میزان کافی اصلاح قیمت داشته، انتظار برای ادامه روند نزولی شدید وجود ندارد و وضعیت فعلی بیشتر ناشی از تعادل مجدد بازار است.

به گزارش هفت کریپتو به نقل از اقتصاد آنلاین بازار سرمایه ایران در روزهای شنبه و یکشنبه، ۴ و ۵ بهمن ماه ۱۴۰۴ شاهد ریزش شدیدی بود که کارشناسان آن را بیش از یک اصلاح معمول و نوعی «سقوط» می‌دانند. مهدی قلی‌پور خوانقاه، فعال بازار سرمایه و مدیرعامل یک سبدگردان، در گفت‌وگو با اقتصادآنلاین دلایل این افت و چشم‌انداز پیش‌روی بازارها را تشریح کرد.

عوامل سیاسی و ژئوپلیتیک عامل اصلی ریزش

بیت کوین به سمت ۱۵۰ هزار دلار می‌رود؟

مهدی قلی‌پور خوانقاه در پاسخ به این پرسش که چرا بورس در روزهای اخیر دچار ریزش شدید شد، اظهار داشت: آینده اقتصاد و وضعیت سیاسی ایران با ابهامات شدیدی روبرو است. تصمیمات کشورهایی مانند آمریکا در هفته گذشته و انتقال ناوهای «آبراهام لینکن» و «بوش» به سمت منطقه عملیاتی خلیج فارس، عاملی شده تا بازار در روزهای اخیر روند ریزشی در پیش بگیرد.

وی با اشاره به اینکه بازار سرمایه از حالت اقتصادی خارج شده و تحت تاثیر مستقیم اخبار سیاسی قرار دارد، تاکید کرد: در حال حاضر نمی‌توان بر اساس علم اقتصاد برای بازار تحلیل نوشت و تمامی دگرگونی‌های از ابتدای هفته تاکنون، متاثر از اخبار سیاسی است.

پایان ریزش‌های سنگین و وابستگی به اخبار

این کارشناس بازار سرمایه در خصوص ادامه روند نوسانات بازار گفت: در ادامه این روند، نباید منتظر ریزش خیلی شدید بورس در روز‌های آینده باشیم، چون در ۲ روز اخیر به حد کافی ریزش داشته است. البته تمامی اتفاقات پیش رو وابسته به اخبار است و باید با دقت رصد شود.

وضعیت بازار طلا و توصیه به خرید صندوق‌ها

قلی‌پور خوانقاه درباره وضعیت فعلی بازار طلا توضیح داد: بازار طلا در حال حاضر به نوعی تعادلی و راکد است و معامله چندانی در آن انجام نمی‌شود. با این حال، با توجه به افزایش قیمت قابل توجه انس جهانی طلا در بازه یک هفته گذشته، خرید صندوق‌های طلا گزینه مطلوبی به نظر می‌رسد.

وی افزود: اگرچه تاثیر افزایش انس جهانی هنوز به طور کامل بر روند صندوق‌های طلا مشاهده نشده، اما در آینده احتمال دارد این صندوق‌ها تحت تاثیر همین اتفاق، روند رو به رشدی داشته باشند.

ترکیب بهینه سبد دارایی برای ۲ ماه پایانی سال

مدیرعامل این سبدگردان در تشریح بهترین سبد دارایی برای ۲ ماه پایانی سال ۱۴۰۴ بیان کرد: باتوجه به ریسک‌های موجود و اخبار منتشر شده، سبد دارایی مطلوب باید حدود ۶۰ درصد از طلا، صندوق طلا و سایر دارایی‌های مبتنی بر قیمت طلا تشکیل شود. ۴۰ درصد باقی‌مانده نیز باید از سهام و سایر صندوق‌های سرمایه‌گذاری باشد.

پیشنهادهای خرید برای سهام و صندوق‌ها

قلی‌پور در پایان به صنایع پیشنهادی برای خرید سهام اشاره کرد و گفت: صنایع پالایشی و بانکی می‌توانند گزینه‌های مناسبی باشند. همچنین در مورد صندوق‌ها، صندوق‌های اهرمی با توجه به حباب منفی که دارند، می‌توانند گزینه جذابی برای سرمایه‌گذاری محسوب شوند.